JPMorgan Chase & Co اولین سیستم تسویه وثیقه بلاک چین خود را معرفی کرد. جی پی مورگان شبکه وثیقه توکن شده (TCN) توسط بلک راک برای توکن کردن سهام در یکی از صندوق‌های بازار پول خود استفاده شد. سپس توکن‌ها برای وثیقه در معاملات مشتقه خارج از بورس (OTC) به Barclays Plc منتقل شدند. این توسعه توسط تایرون لوبان، رئیس Onyx Digital Assets در JPMorgan در مصاحبه اخیر فاش شد.
به گفته لوبان، استفاده از فناوری بلاک چین به این معنی است که انتقال به صورت آنی انجام می شود. وی افزود: این فناوری باعث افزایش کارایی می شود. علاوه بر این، سرمایه قفل شده را آزاد می کند که می تواند به عنوان وثیقه در معاملات جاری استفاده شود.
همچنین بخوانید: سود جی‌پی مورگان 25 درصد افزایش می‌یابد، سایر بانک‌های ایالات متحده باید دنبال شوند
اگرچه این حرکت گامی در جهت مثبت است، اما حجم آن در مقایسه با تجارت بزرگتر بانک هنوز ناچیز است. علاوه بر این، JPMorgan می خواهد به مشتریان اجازه دهد تا با استفاده از این فناوری از سایر دارایی ها به عنوان وثیقه استفاده کنند.
آیا سایر شرکت ها از BlackRock به سمت پلت فرم TCN JPMorgan پیروی خواهند کرد؟
اگرچه بلک راک اولین شرکتی است که از ابزار TCN JPMorgan استفاده می کند، شرکت های دیگر احتمالاً از این روش پیروی خواهند کرد. لوبان اضافه کرده است که این شرکت چندین مشتری در خط لوله خود دارد.
به گفته کارشناسان، استفاده از این فناوری استفاده از سهام در صندوق های بازار پول را به عنوان وثیقه تسهیل می کند. این به این دلیل است که مؤسسات مجبور نیستند مانند روش سنتی، توکن ها را برای پول نقد بازخرید کنند.
به گفته تام مک گرات، معاون مدیر عامل جهانی گروه مدیریت پول در BlackRock، صندوق های بازار پول نقش مهمی در تامین نقدینگی سرمایه گذاران در زمان نوسانات زیاد بازار دارند.
همچنین بخوانید: بدون رکود از تورم فرار نمی کنیم: استراتژیست جی پی مورگان
او اضافه کرد، «توکن‌سازی سهام صندوق‌های بازار پول به‌عنوان وثیقه در تسویه و حاشیه‌سازی معاملات، اصطکاک عملیاتی در پاسخگویی به مارجین را زمانی که بخش‌هایی از بازار با فشار حاد حاشیه مواجه می‌شوند، به‌طور چشمگیری کاهش می‌دهد».
با این حال، JPMorgan تنها شرکتی نیست که چنین ابزاری را دارد. سایر شرکت های رقیب نیز راه این بانک را دنبال می کنند. نوامبر گذشته، Goldman Sachs Group Inc. نیز پلتفرم دارایی دیجیتال خود را معرفی کرد. طبق گفته بانک، مشتریان می توانند از این بستر برای انتشار اوراق بهادار مالی در قالب دارایی های دیجیتال استفاده کنند.
