به نظر می رسد اخیراً یک موضوع بر اخبار مالی حاکم است: بحران بانکی کردیت سوئیس که اکنون در حال آشکار شدن است. اما دقیقاً مشکلی که بانک سوئیس با آن مواجه است چیست؟ و آیا مشکلات آن تاثیری بر ارزهای دیجیتال خواهد داشت؟
در این مقاله، ما عمیق‌تر به چالش‌های پیش روی Credit Suisse می‌پردازیم. علاوه بر این، ما به چگونگی تاثیر مشکلات بانکی بر دارایی‌های رمزنگاری‌شده و اینکه تضاد کنونی برای شرکت‌هایی مانند بیت‌کوین و اتریوم به دنبال دارد، خواهیم دید. بیا شروع کنیم!
Credit Suisse چیست؟
با بیش از 160 سال سابقه، Credit Suisse یکی از نمادین ترین نام ها در صحنه بانکداری جهانی است. Credit Suisse که در سال 1856 در سوئیس تأسیس شد، در طول جنگ‌ها، بحران‌ها و سایر رویدادهای مهم در تاریخ جهان، بازیگر اصلی بانکداری و مالی بوده است.
از نظر خدمات بانکی، Credit Suisse هر آنچه را که انتظار دارید ارائه می دهد. این به مشتریان فردی پاسخ می دهد، اما همچنین نام بزرگی در بانکداری سرمایه گذاری و مدیریت دارایی است. همچنین یکی از طرف های منتخب فدرال رزرو ایالات متحده برای مبادله ارز و معاملات اوراق بهادار است.
در آغاز سال 2023، Credit Suisse بود رتبه چهل و سومین بانک بزرگ در جهان بر اساس دارایی های آن است. در حالی که این یک کاهش دیگر در پرتفوی بانک بود، اما همچنان آن را در 50 رتبه برتر جهانی قرار می دهد.
Credit Suisse، همراه با سایر بانک های برجسته سوئیس، تا حد زیادی به خاطر حفظ حریم خصوصی خود مشهور است. به هر حال، سوئیس به عنوان یک پناهگاه امن برای سرمایه گذارانی که برای امنیت بهتر و قوانین مالیاتی ملایم تر به بانک های این کشور هجوم می آورند، شهرت دارد.
با وجود شکوه گذشته، به نظر می رسد که کردیت سوئیس اکنون در روزهای سختی قرار گرفته است. دقیقاً چه چیزی این بانک سرمایه گذاری بزرگ را ناراحت می کند و آیا می تواند بر آن غلبه کند؟
بحران بانک کردیت سوئیس چیست؟
اگر اخبار مالی را دنبال کرده باشید، هیچ راهی وجود ندارد که بحران بانکی Credit Suisse را از دست داده باشید.
به دلیل هجوم رسوایی‌ها و شایعات، ارزش سهام CS در ماه‌های گذشته کاهش یافته است و بر ترازنامه بانک فشار زیادی وارد کرده است. در اصل، این موضوعی است که بیش از یک سال است که داغ شده است، اما صحبت از سقوط قریب الوقوع Credit Suisse در مارس 2023 به بالاترین حد خود رسید.
مناقشات اخیر مربوط به Credit Suisse:
- افشاگری Suisse Secrets در اوایل سال 2022 تعدادی از مشتریان مشکوک بانک را افشا کرد، از جمله افرادی که با قاچاق انسان، قاچاق مواد مخدر و سایر فعالیت‌های مجرمانه مرتبط بودند. بانک معامله با آنها را تکذیب کرد.
- این بانک ظاهراً با افراد برجسته تجاری روسی درگیر بود و سعی کرد از شر شواهدی خلاص شود که تنش ها در اوکراین در سال 2022 افزایش یافت.
- مردم در اوایل اکتبر 2022 نشانه هایی از یک بحران را دیدند، زمانی که شایعات مربوط به وضعیت واقعی بانک شروع به پخش آنلاین کردند.
- عدم افزایش نرخ بهره بانک های بزرگ را تحت تاثیر قرار داده است. سود این است که بانک های سنتی چگونه کسب درآمد می کنند، اما به دلیل تورم بالا، نتوانسته اند از این طریق سرمایه خود را تامین کنند.
و اینها تنها بخشی از مشکلات متعددی است که در سالهای اخیر گریبانگیر این بانک شده است. در نهایت، اوضاع به حدی بدتر شد که بسیاری از سرمایه گذاران و شرکای بلندپایه عقب نشینی کردند و وضعیت را بدتر کرد.
در واقع، در ماه فوریه، کردیت سوئیس پذیرفته در گزارشی مبنی بر اینکه سال 2022 بدترین سال مالی آن از زمان بحران مالی جهانی 2008 بوده است. به احتمال زیاد این داده ها بود که در نهایت شایعات مشکلات بانک را برای همگان به واقعیت تبدیل کرد.
ظاهراً همه چیز به پایین ترین سطح خود رسیده است، زیرا کردیت سوئیس اکنون رسماً در حال مذاکره با UBS، یکی دیگر از غول های بانکی سوئیسی است که در حال خرید این بانک در حال مشکل است. اگر مذاکرات ادامه یابد، دوره جدیدی را برای بخش بانکداری سوئیس و امور مالی جهانی آغاز خواهد کرد.
آیا بحران بانک کردیت سوئیس بر روی ارزهای دیجیتال تأثیری خواهد داشت؟
با توجه به موقعیت پیشرو Credit Suisse در چشم انداز مالی جهانی، سقوط آن احتمالاً تأثیر موجی در کل بخش خواهد داشت. اگر به بحران مالی سال 2008 فکر کنید، تنها با تعداد انگشت شماری از بانک های برتر ایالات متحده شروع شد. با این حال، اثرات آن در سراسر جهان احساس شد.
طبیعتاً در مواقعی که بخش مالی سنتی با مشکل مواجه است، مردم شروع به جستجوی جایگزین می کنند. و شناخته شده ترین جایگزین برای بانک ها و زیرساخت های مالی متمرکز چیست؟ البته بازار ارزهای دیجیتال!
اگرچه گاهی اوقات دقیقاً به دلیل آن مورد انتقاد قرار می گیرند، بزرگترین مزیت ارزهای دیجیتال تمرکززدایی آنهاست. بیایید به طور خلاصه به آن نگاه کنیم.
مالی متمرکز در مقابل غیرمتمرکز
بانک ها نمونه ای از تامین مالی متمرکز (CeFi) هستند. آنها یک مقام رهبری مسئول دارند (به عنوان مثال، هیئت مدیره یا مدیران اجرایی). علاوه بر این، معمولاً در هر کشوری یک بانک مرکزی وجود دارد که همه بانک‌های خصوصی تحت صلاحیت خود را تنظیم می‌کند. این سازمان نظارت بر بازار مالی سوئیس (FINMA) و بانک ملی سوئیس اعتبار سوئیس را تنظیم کنید.
در همین حال، ارزهای رمزپایه از هرگونه تنظیم کننده مالی عاری هستند. حتی اگر می‌توانید رمزارز را در سایت‌های سازمان‌های رسمی، مانند مراکز کارگزاری مانند، پیدا کنید https://bitcoinevolution.app، از آنجا سرچشمه نمی گیرد. با این حال، پلتفرم‌ها به‌عنوان چنین مکان‌هایی هستند که برای هر معامله‌گری که به دنبال راهنمایی در سفر کریپتو خود است، مناسب است.
اما اجازه دهید به موضوع برگردیم، توکن‌های رمزنگاری مستقیماً روی بلاک چین ایجاد می‌شوند، بنابراین هیچ نهاد رسمی صادرکننده آنها وجود ندارد. در مورد بلاک چین، اکثر شبکه ها برای حاکمیت به کاربران خود متکی هستند، بنابراین مردم به صورت جمعی تصمیم می گیرند. این تضمین می‌کند که بسیاری از افراد قدرت تصمیم‌گیری را به اشتراک می‌گذارند، بنابراین رمزارزها را غیرمتمرکز نگه می‌دارند.
آیا کریپتو در برابر بحران های بانکی مصون است؟
از آنجایی که ارزهای رمزنگاری شده هیچ ارتباطی با CeFi ندارند، بحران های بانکی هیچ تاثیر مستقیمی بر آنها ندارند. دارایی های دیجیتال، به استثنای استیبل کوین ها، به بانک ها، ارزها یا منابع مرتبط نیستند. به همین دلیل است که هر آنچه در بخش بانکی اتفاق می افتد تأثیر مستقیمی بر بازار ارزهای دیجیتال ندارد.
با این حال، یک ارتباط غیر مستقیم و روانی بین آنها وجود دارد. به بیان ساده، DeFi می تواند از امواج شوک در امور مالی سنتی بهره مند شود، زیرا ممکن است پناهگاهی امن برای همه افرادی که از فاجعه بانکی فرار می کنند، فراهم کند.
با این وجود، علیرغم افزایش علاقه اولیه به ارزهای دیجیتال، تحلیلگر مارسل پچمن استدلال می کند مشکل بانکی در واقع برای بازار ارزهای دیجیتال خوب نیست. علیرغم تمرکززدایی، به نظر می رسد ارز دیجیتال بازار سهام را دنبال می کند. بنابراین، زمانی که بانک‌ها ضعیف عمل می‌کنند و ترس از رکود افزایش می‌یابد، بازارهای سهام به سمت قرمز حرکت می‌کنند و کریپتو هم همینطور.
در نهایت، بهترین سناریو برای بازار کریپتو، یک اقتصاد پررونق و احساسات مثبت در سراسر جهان است. متأسفانه، این چیزی نیست که در چند سال گذشته شاهد آن باشیم.
آینده بانک‌هایی که دچار مشکل می‌شوند چیست؟
اگرچه ما در اینجا روی Credit Suisse تمرکز کردیم، باید توجه داشته باشیم که این تنها بانکی نیست که در حال حاضر با مشکل مواجه است. اخیراً بانک سیلیکون ولی (SVB) نیز یک شکست جدی را تجربه کرده است. در واقع، بانک به طور کامل سقوط کرده است. فدرال رزرو و سایر مقامات در حال حاضر در حال کار بر روی بازسازی SVB و صرفه جویی در آنچه می توانند هستند.
از این گذشته، بانک سیلیکون ولی در بخش فناوری مورد علاقه است. این بانک ترجیحی بسیاری از استارتاپ ها و سرمایه گذاران خطرپذیر از شرکت های فناوری است. اگر SVB بهبود پیدا نکند، این بحران ممکن است خلاء ایجاد کند که در آن شرکت‌های فناوری باید به دنبال نیازهای مالی خود در جای دیگری باشند.
بانک سیلیکون ولی علیرغم فروپاشی آن، هنوز باید تا حدودی کار کند. به عنوان مثال، باید به تعهدات خود در مورد سپرده های بیمه شده عمل کند. امیدواریم با کمک شرکت بیمه سپرده فدرال بتواند به تعهدات خود عمل کند.
به طور مشابه، مقامات سوئیسی به دنبال مسیری هستند که با Credit Suisse پیش رو دارند. همانطور که قبلا ذکر شد، UBS این بانک را خریداری کرد، اگرچه قصد دارد آن را به عنوان یک برند جداگانه زیر چتر خود نگه دارد.
در حال حاضر، وضعیت به شدت نامشخص است. با این وجود، به نظر می رسد که این موضوع تنها به چند بانک مربوط می شود. بنابراین، سرمایه‌گذاران می‌توانند امیدوار باشند که تأثیر آن بر بخش مالی (از جمله ارزهای رمزنگاری‌شده) به اندازه‌ای که در ابتدا تصور می‌شد بزرگ نباشد.
