بیت کوین (بیت کوینپس از اینکه مقاومت 31000 دلاری در 14 آوریل قوی تر از حد انتظار شد، گاوها ممکن است ناامید شوند. با این حال، با نگاهی به بازه زمانی گسترده تر، بیت کوین بهترین دارایی در سال 2023 بوده است و بیش از 74 درصد از سال تا به امروز در 29،000 دلار افزایش یافته است.
موقعیت برای دلار ضعیف تر، سقف بدهی
شایان ذکر است که طلا تنها 4 درصد از بالاترین رکورد خود عقب تر است، که احتمالاً نشان دهنده کاهش دلار آمریکا است زیرا سرمایه گذاران احتمال رکود اقتصادی و آشفتگی مالی بیشتر را برای بزرگترین اقتصاد جهان افزایش می دهند.
پشت حرکت صعودی قیمت بیت کوین، ضعف در سیستم مالی ایالات متحده، یعنی 100 میلیارد دلار برداشت خالص سه ماهه در بانک اول جمهوری و تلاش قانونگذاری برای تصویب افزایش فوری 31.6 میلیارد دلاری ملی بدهی سقف.
برای سرمایه گذاران بیت کوین، یک بحران مالی کاملا مثبت است زیرا فدرال رزرو ایالات متحده را مجبور می کند تا برنامه های تامین مالی اضطراری خود را گسترش دهد و بدهی های بلندمدت زیان ده اضافی را از سیستم خارج کند.
معامله گران ارزهای دیجیتال از محیط نظارتی و 25 آوریل ناراحت هستند بیانیه فدرال رزرو نیویورک بر عدم قطعیت افزوده شد. دستورالعمل های افشا شده می تواند به طور بالقوه مانع از سکه USD (USDC) دسترسی دایره ناشر استیبل کوین به برنامه بازخرید معکوس اوراق بهادار فدرال رزرو، امن ترین وسیله برای دریافت بازدهی سپرده ها.
متأسفانه، هیچ راهی برای پیش‌بینی چگونگی وقوع بحران بانکی یا جدول زمانی اقدامات نظارتی علیه صرافی‌ها و صادرکنندگان استیبل کوین وجود ندارد. از سوی دیگر، سیاست‌های «پول آسان» برای هر سرمایه‌گذاری به‌خوبی شناخته شده است که برای دارایی‌های کمیاب بسیار سودمند است.
چنین سناریویی توضیح می‌دهد که چرا معامله‌گران حرفه‌ای از استراتژی صعودی Iron Condor برای به حداکثر رساندن سود استفاده می‌کنند، اگر بیت‌کوین در ماه مه به بالای 32000 دلار برسد و ریسک محدودی داشته باشد.
تماس بگیرید و گزینه های بیت کوین را برای محافظت از شرط بندی قرار دهید
خریداری کردن معاملات آتی بیت کوین در بازارهای صعودی نتیجه می دهد، اما مشکل در برخورد با انحلال زمانی است که قیمت BTC کاهش می یابد. به همین دلیل است که معامله‌گران حرفه‌ای از استراتژی‌های گزینه‌ها برای به حداکثر رساندن سود خود و محدود کردن ضرر خود استفاده می‌کنند.
استراتژی کج‌شده Iron Condor می‌تواند تا پایان ماه می سودی بالاتر از 31400 دلار داشته باشد در حالی که اگر قیمت انقضا زیر 31000 دلار باشد ضرر را محدود می‌کند. شایان ذکر است که بیت کوین در زمان قیمت گذاری این مدل با قیمت 29730 دلار معامله می شد.
اختیار خرید به دارنده آن این حق را می دهد که در آینده دارایی را با قیمت ثابت خریداری کند. برای این امتیاز، خریدار هزینه ای را پرداخت می کند که به عنوان حق بیمه شناخته می شود.
در همین حال، گزینه فروش به دارنده آن اجازه می‌دهد تا یک دارایی را با قیمت ثابت در آینده بفروشد، که این یک استراتژی حفاظتی نزولی است. از سوی دیگر، فروش این ابزار (put) باعث افزایش قیمت می شود.
Iron Condor شامل فروش گزینه های تماس و فروش در همان قیمت و تاریخ انقضا است. مثال بالا با استفاده از قراردادهای 26 می تنظیم شده است، اما می توان آن را برای بازه های زمانی دیگر تطبیق داد.
مربوط: کراکن از دادگاه سانفرانسیسکو می خواهد که در برابر درخواست های IRS مداخله کند
افزایش متوسط ۶ درصدی قیمت بیت کوین برای کسب سود لازم است
همانطور که در بالا نشان داده شد، منطقه سود هدف 31,420 دلار (6 درصد بالاتر از قیمت 29,730 دلار فعلی) تا 36,000 دلار (21.2 درصد بالاتر از قیمت فعلی) است. برای شروع معامله، سرمایه گذار باید 1.5 قرارداد از گزینه خرید 33000 دلاری و 3 قرارداد از اختیار فروش 33000 دلاری را کوتاه (فروش) کند. سپس، خریدار باید این روش را برای گزینه های 35000 دلاری با استفاده از همان ماه انقضا تکرار کند.
خرید 4.8 قرارداد از گزینه فروش 31000 دلاری برای محافظت در برابر نزولی احتمالی نیز مورد نیاز است. در نهایت، برای محدود کردن ضررهای بالاتر از سطح، باید 7.8 قرارداد از گزینه تماس 36000 دلاری خریداری کنید.
سود خالص این استراتژی در 0.225 بیت کوین (6685 دلار به قیمت های فعلی) بین 33000 دلار تا 36000 دلار به اوج خود می رسد، اما اگر بیت کوین در محدوده 31850 دلار و 35700 دلار معامله شود، سود خالص این استراتژی بالاتر از 0.063 BTC (1750 دلار در قیمت های فعلی) باقی می ماند.
سرمایه‌گذاری مورد نیاز برای باز کردن این استراتژی منحرف Iron Condor، حداکثر ضرر است – 0.063 BTC یا 1750 دلار – که اگر بیت‌کوین در 26 می زیر 31000 دلار معامله شود، اتفاق می‌افتد.
مزیت این تجارت این است که یک منطقه هدف گسترده تحت پوشش قرار می گیرد و در عین حال بازدهی 357 درصدی را در مقابل ضرر احتمالی فراهم می کند. در اصل، یک فرصت اهرمی بدون ریسک های انحلال معمول در قراردادهای آتی فراهم می کند.
این مقاله حاوی توصیه یا توصیه های سرمایه گذاری نیست. هر حرکت سرمایه گذاری و معاملاتی مستلزم ریسک است و خوانندگان باید هنگام تصمیم گیری تحقیقات خود را انجام دهند.
